Serenity：依然強気のストレージセクター、市場の焦点は再びフォトニクス分野へ

BlockBeats メッセージ、8月9日、Serenity は投稿し、同氏は依然としてマイクロン（MU）やサムスンを代表とするストレージセクターに強気であり、市場はしばしば異なる供給ボトルネックの間でローテーションすると考えていると述べた。今週は、AXTI から LITE までのフォトニクス関連銘柄が再び焦点となった；7月の下落局面と比較して、主な変化は株価であり、その後に散発的なストーリーや事業アップデートが続いた。

同氏は、市場は7月の下落時にすでに COHR と LITE のレーザー製品が今後2年分完売していることを認識しており、また AAOI の前四半期決算電話会議から需要の不均衡を把握していたと指摘した。清算後の株価変動を除けば、フォトニクスセクターのファンダメンタルズは悪化していない；光トランシーバーやインジウムリン基板のボトルネックは変わっておらず、さらに悪化している可能性さえある。

ストレージに関して、Serenity は個人投資家に投降感情が見られると述べたが、以前は同じ人々が MU が16件の SCA を締結し優れた見通しを示した後、極めて強気だった。同氏は、現在のストレージ事業の営業利益と時価総額の比率は「極めて不合理」であり、来年の需要不均衡はさらに深刻化する可能性があると考えている；同じ企業で変わったのは評価とストーリーだけであり、市場は異なるセクター間でローテーションしている。