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マイクロソフトがVibe Codingの一時停止ボタンを押しました：「Burn Token」は従業員よりも高価になりました

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従業員に AI ペアリングを提供し、給与を減らすどころかトークン請求書を増やすことで、この取引は必ず損失を被る運命にあります。

原文のタイトル：「マイクロソフト、vibe coding の休止ボタンを押す：Burn Token が従業員よりも高価になりました」
原著者：Yongyi Zhang, GeekPark

2026年5月14日、マイクロソフトは多くの従業員から Claude Code の内部許可を取り消し始めました。締め切りは6月30日であり、それはマイクロソフトの財務年度の最後の日です。

たった6か月前、マイクロソフトは全く逆のことをしていました――2025年12月、Claude Code を何千人もの従業員に開放し、エンジニア、プロダクトマネージャ、デザイナーなどを含む全員が vibe coding の方法でワークフローを再構築するよう奨励しました。従業員はこのツールが大好きでしたが、多分あまりにも好きだったのかもしれません。

しかし、6か月後、マイクロソフトは自ら取り下げました。

そして、ほぼ同じ週に、YC のパートナーであるTom Blomfieldはバッチトークで別の言葉を述べました：「あなたのAPI請求書が心を痛めさせていない場合、それはあなたが燃やしていないことを意味します」。

同じ春、シリコンバレーは同じ問題に対して完全に反対の2つの回答を出していました――AI を使用することは、結局人よりも高価なのでしょうか？

01 vibe coding の失敗現場

マイクロソフトが取り下げたのは Claude というモデルではありません。Anthropic のモデルは引き続きCopilot CLIを介してマイクロソフトの従業員に提供されます。取り下げられたのはClaude Code という製品エントリ自体です。

最も影響を受けたのは「エクスペリエンス + デバイス」という部門であり、Windows、Microsoft 365、Outlook、Teams、Surfaceの裏にあるエンジニアチームです。EVPのRajesh Jhaは内部メモでこの決定を「ツールチェーン統一」と包んでいますが、The Verge が引用するマイクロソフト内部のメッセージはより率直で、「Claude Code はCopilot CLIよりも使いやすいと従業員が広く認識しており、Anthropic というツールはマイクロソフト内で非常に人気があり、マイクロソフト自身のCopilot CLIがおざなりにされた」と述べています。

つまり、マイクロソフトがClaude Codeを取り下げたのは、それが機能していないからではなく、あまりにも優れていたためです。

その 6 月 30 日の締め切りは偶然ではありません。それはマイクロソフトの財政年度の最終日です。従業員が一般的に好むツールを削除し、自社製品に戻し、タイミングを財政年度のノードに合わせるのは偶然ではありません。製品判断と財務的考慮のどちらがどれくらい含まれているか、皆さんにはお分かりいただけると思います。

Image Source: Visual China

マイクロソフトは例外ではありません。

1 か月前、Uber の CTO プラヴィーン・ネッパッリ・ナガは The Information に次のように語りました：「企業の 2026 年通年の AI プログラミングツール予算は、最初の 4 か月で使い果たされました」。。以前、Uber は社内ランキングを行い、AI をより多く使用するよう社員に刺激を与える競技方式を採用していましたが、その結果、予算は使い果たされました。

より率直な例として、NVIDIA のディープラーニング担当副社長ブライアン・カタンザロが Axios のインタビューで述べた言葉があります：「私のチームにとって、計算リソースのコストは従業員のコストをはるかに上回ります」。 これはハードウェア企業の幹部から出た言葉です。この企業の中核製品は計算リソースを販売しています。

Fortune はこれらの手掛かりを結び付け、記事に非常に Fortune な見出しを付けました：「マイクロソフトのレポートが明らかにしたAIの真のコスト問題—このものにお金を使う方が従業員を雇うよりも高価」。

もしここまでしか読まなかった場合、結論は非常に単純です：vibe coding は失敗しました、AI が人を代替するという物語は終わりです。

しかし、この結論は時期尚早です。

02 Copilot モードはすでに「壁にぶつかって」います

マイクロソフトの撤退を説明するためには、まず vibe coding が何かを説明する必要があります。

この言葉はアンドレイ・カーパシーが 2025 年初に提唱したもので、新しいプログラミング方法を記述しました：開発者はもはやコードを一行ずつ書くのではなく、意図を自然言語で記述し、LLM にコードを生成させます。開発者はコードを読まず、結果だけを見ます—動作すれば受け入れ、動作しなければ再度AIに修正させます。

これはAI時代の最も魅力的な生産性の約束を意味します。これは次のことを意味します：Rustを書けないエンジニアがAIにRustのコードを書かせることができる；製品マネージャーがAIにプロトタイプを作成させることができる；デザイナーがAIに実行可能なコードを書かせることができる。マイクロソフトは 2025 年 12 月に行った Claude Code のリリース—エンジニア、PM、デザイナー—が偶然これらの3つのカテゴリの人々だけを対象としていました。これは偶然ではありません。これは vibe coding の最もクラシックな着地スタイルです。

しかし、バイブコーディングが大手企業に取り込まれると、非常に不格好な状況になることがあります。

例えば、Microsoft のエンジニアが年収30万ドルであるとします。Microsoft が彼に Claude Code を配備した後、彼の生産性が20%向上しました - これがバイブコーディングの最も理想的な状態です。しかし同時に、彼が毎月消費するトークンコストは、200ドル、500ドル、または2000ドルですか？この数値は、AI への依存が深まるにつれて単調に増加します。

さらに問題なのは、彼は「AIを使用した」としても解雇されないことです - 彼の年収30万ドルは維持され、福利厚生も維持され、彼の席も維持されます。

つまり、Microsoft の総コスト構造は「元の従業員の給与 + 追加のトークン請求」です。この式には一つだけ方向性があり、それはコストの急増です。

そして、「従業員の生産性 +20%」は財務上「売上高 +20%」を意味しますか？そうではありません。実際には、「売上高は変わらず、しかしコスト構造には AI の請求書が追加された」となります - なぜなら、ほとんどの従業員の生産性は、直接的には追加の収入には対応しておらず、彼らがより速く書いたからといって企業がより多く売れるわけではないからです。

これが Catanzaro の「算力は従業員よりも高価である」という言葉の真の意味です。これは AI が愚かであると言っているのではなく、従業員に AI を組み込んでも、状況が持ちこたえられないということです。

この論理にはデータが裏付けとしてあります。

Gartner の最近の予測によれば、2030年までに、1兆パラメータの大規模モデルの推論コストは、2025年から90%近く減少するとされています。これは AI がますます安くなると聞こえますが、Gartner の真の結論は企業の AI 総請求金額を安くするわけではない、ということです。Gartner のシニア・ディレクター・アナリストであるウィル・ソマーは、「企業の商品レベルのトークンの収縮」と「先端推論能力の普及化」を一緒くたにしてはいけない、と述べています。

Goldman Sachs の予測はさらに直接的です。2030年までに、エージェンティックAI によってトークンの消費量が24倍増加し、毎月120兆に達すると予測されています。1つのトークンの価格が90%下がり、消費量が24倍になっても、結果として総請求金額は増加します。

黄仁勋にはより過激なバージョンがあります。数か月前、公の場で、将来、英威達の従業員1人あたりに100個のAIエージェントが配置される予定だと述べました。

美しい聞こえですよね。しかし、CFOの場合、どう聞こえるでしょうか？それは100個のトークンが燃焼炉に入れられ、24時間休むことなく燃焼されるということです。

問題はAIが高すぎるということではありません。問題は、「各従業員にAIの副操縦士が割り当てられる」という仮定そのものです。

この姿勢には、テクノロジー業界においてポピュラーな名前があります——「コパイロットモード」（copilot mode）。その核心的な仮定は、人が運転席に据え、AIが副運転席に座ってアドバイスをするというものです。代わりになるのではなく、あなたをより迅速にします。

この仮定は、言葉の面では非常に穏やかです——「AIはあなたの仕事を奪うのではなく、AIはあなたを助けるだけです」。しかし、財務の観点からは、その裏には元の給与は変わらず、ただし余分にトークンの費用がかかるという暗黙の意味があります。

トークンは固定費ではなく、消費に応じて請求されます。従業員がより多く使用すれば使用するほど、企業が支払う金額も増えます——これは企業が見たくないコスト構造のまさにそれです：変動し、天井がなく、生産能力に比例して逆方向に拡大します。

マイクロソフトは2025年12月にClaude Codeを公開したとき、おそらくこれに完全に気づいていませんでした。マイクロソフトはおそらく考えていたのは：従業員に試してもらい、AIが業務効率をどれだけ向上させるかを見ることです。しかし、6か月後、従業員は本当にその魅力にとりつかれ、Claude Codeはマイクロソフト内で非常に人気が出てしまった——結果として、予想をはるかに上回るトークン請求が発生し、マイクロソフト自体がその人気から回収できるアウトプットを超えてしまいました。

マイクロソフトはこの構造を撤廃しました。AIそのものを撤廃したのではなく、「従業員が運転席に座り、AIが副運転席に座る」という構造が撤廃されました。

これは構造的な失敗です。この構造は、モデルがより安価になっても消えることはありませんし、従業員がより熟練しても消えることはありません——むしろ従業員がAIにより熟練するにつれて、より深刻になります。

03 トークンを燃やす理由は、人を燃やさないからです

ほぼマイクロソフトが後退した時期と同じ週に、Tom BlomfieldはYCのバッチトークでまったく異なる視点を提出しました。彼は「AIをどのように使用すべきか」についてではなく、「AI時代の企業はどのようなものであるべきか」について議論しました。

Blomfield の見解は非常に明確です：今日、ほとんどの企業はまだ「ローマ軍団」のような構造です — 情報が段階的に上方向に伝達され、命令が段階的に下方向に配信され、人々が調整の中心です。このような構造に AI を組み込むと、熱兵器をローマ歩兵に与えるのと同じです — 彼らはより効果的に使用しますが、戦術は変わりません。

真の AI ネイティブ企業はもっと異なるはずです。

Blomfield は非常に具体的な説明をしました：すべてのアクションは記録可能で呼び出し可能な成果物を生み出すべきであり、すべてが AI に明確に可読であるべきです；企業は「自己改善型 AI サイクル」として設計されており、システムは環境を認識し、意思決定を行い、ツールを呼び出し、フィードバックを受け取り、自己修正を行うことができます。

このような企業において、人間は2つの役割に限定されます。一つは個人の貢献者です — すべての人が部署にかかわらずビルダーかオペレーターであり、アイデアだけでなくプロトタイプを持って会議に臨みます；もう一つは DRI（Directly Responsible Individual）です — すべての成果物には明確な責任者がいます、「AI の背後に隠れることはできません」。

その後、Blomfield は次の金言を述べました：「API の請求書に心痛を感じない場合、あなたは不十分に燃やしている証拠です。」

この言葉がマイクロソフトのCFOのオフィスで言われた場合、それは冗談と見なされるでしょう；しかし、YCの一室に座っているスタートアップの創業者たちの前では、誰もがそれを狂気とは思いません。

なぜでしょうか？

YCの別のパートナー、Diana Hu は、5月初めのStartup Schoolでその答えを示しました。彼女は「最大化されるのは人員ではなく、トークンの消費である」と述べました。彼女にはもっと率直なバージョンもあります：「1人とAIツールを組み合わせると、過去の大規模エンジニアリングチームと同等です。」

ここでのキーワードに注意してください：「同等」です。それは「に等しい」ではなく、「類似している」でもありません — 代替です。

YCのP26 2026春季バッチには、20、30人が必要だった過去の作業を行うために5、6人だけで作業している企業がすでにいくつかあります。彼らのトークンの請求書はもちろん高額ですが、人件費の請求書は非常に低くなっています — トータルで計算すると、彼らは利益を上げています。

さらに大胆な例はBlockです。Jack Dorsey率いるこのFinTech企業は最近従業員を40%削減しました。これは従来型の「コスト削減と効率化」ではありません — BlockはAIツールへの内部投資を増やし、新しい構造はDiana Huが説明したようなものです：IC + DRI + AI agent。

YCのコンテキストでは、トークンの焼却は支出ではなく、置き換えです。それが置き換えているのは、AI以外の経費ではなく、人件費です。企業が収支を合わせることができるのは、元々その人件費を支払うはずだったポジションを企業が削減したためです。

これが、MicrosoftとYCが同じ事実を見ても対照的な答えを出す根本的な理由です。彼らが焼却しているのは実際には異なる種類のトークンなのです。Microsoftのトークンは既存チームの副運転手に給油するものであり、YCのトークンは元運転手の置き換えです。

04 真のアセットが再定義されています

Tom Blomfieldはインタビューで、「人は一時的であり、文脈文書が重要である」というさらに興味深い言葉も述べました。

これは会計的な観点からの判断です。

伝統的な企業の貸借対照表はどのように書かれていますか？左側には固定資産、売掛金、のれん、知的財産権があり、右側には負債と株主資本があります。従業員は資産側には含まれません - 従業員はコストです。しかし、どの企業も心の中では、従業員は実際には真の資産であるとわかっています。顧客関係は営業の頭の中にあり、ビジネスの直感はプロダクトマネージャーの頭の中にあり、技術ノウハウはエンジニアの頭の中にあります。

このような「資産」は移動する傾向があります。従業員が辞職すると、資産も去ってしまいます。

一方、Blomfieldが説明するAIネイティブ企業は、1つのことを実行しています：人の頭の中にのみ存在していた資産をすべて抽出し、AIが読み取り、使用、継承可能な「コンテキストアセット」として変えています。

具体的な形は何ですか？詳細な要件書、各意思決定、メールのやり取り、Slackの議論の結果として定着したプロセス文書、オープンなMCPインターフェースとAPI、各内部ツールが生成するアーティファクト—これらすべてが、企業の新しい、継承可能で、従業員の離職とともに蒸発しない資産層を構成しています。

このような企業では、従業員は逆に「変数」となります-迅速に参加し、迅速に退出できます。なぜなら企業の中核的な資産は人の頭の中にあるのではなく、文書の中にあるからです。

Image Source: Visual China

この構造が成立すれば、それは新しい組織形態だけでなく、企業の貸借対照表が書き換えられていることを意味します。6人の人々がおり、驚異的なトークン料金を支払っているAIネイティブ企業は、財務的に不健康に見えるかもしれませんが、その真の資産は、従来の60人の企業よりも大きい可能性があります - ただし、この種の資産を計算する方法はまだ会計基準で習得されていません。

言い換えると、vibeコーディングは死んでいません。それはただ伝統的な企業には属していないだけです。

マイクロソフトがClaude Codeを降ろした日は、AI経済が失敗した日ではなく——それは古い組織にAIを組み込むというポーズが、自らを否定した日でした。

一方、YCのあの一軒家のスタートアップの中で、別のポーズが育っています——それらは小さく、燃え尽き、KPIの表にはない「従業員のAI利用率」に焦点を当て、彼らのCFOはトークンの請求書が急騰してもパニックに陥ることはありません——なぜなら、彼らが燃やしているのは「従業員の副運転手」ではなく、「従業員の代替品」だからです。

将来数年間、従業員に「少し多めにAIを使わせる」中堅企業のすべてが、マイクロソフトがぶつかった壁にぶつかることになります——構造上必然のトークン請求書。

しかし、壁にぶつかる真の原因は、AIが高すぎるからではなく——組織がまだ変わっていないからです。

そして、ほとんどの企業は、おそらくしばらくの間変わることはないでしょう。